金融及监管环境的重大变化要求银行修正其信用风险管理策略。这方面的例子之一是巴塞尔新资本协议（Basel II），该协议要求银行实施一个能够揭示其风险承受能力的框架并因此满足一定的资本要求。

为了满足新规定的要求，巴黎银行集团属下的意大利国民劳动银行（以下简称BNL）的信用风险部门通过采用SAS软件，来帮助其实现向符合Basel II监管策略的转变。

内部评级体系：对风险管理的新激励

Basel II的宗旨是改进资本充足率评估；加强风险测量与管理能力；促进彻底而透明的报表；以及鼓励银行改善其风险管理流程。

按照Basel II新的“最低资本要求”，银行必须通过传统的标准化方法或者基于内部评级的新方法来测量和计算资本充足率，以了解信用风险。如1998年的巴塞尔资本协 定中所规定的那样，巴塞尔委员会原来的意见是赞同使用来自外部国际信用评级机构的评级结果。但是在外部评级体系并不非常通行的国家或地区，如意大利，强制要求使用这种方法会使其处于明显不利的地位。

后来，巴塞尔委员会改变了其态度，将银行基于内部评级（以下简称IRB）的方法与通过外部机构的评级方法同等看待。现在，具有相应信息系统与控制程序的银行可以使用其自己的内部评级结果来定义和计算违约风险，条件是满足严格的监管标准，且内部评级体系得到国家监管当局的批准。

引入IRB方法论的重要性在于它可以提高银行对其资产组合所面临的风险水平的敏感程度，并且可以利用外部机构无法获得的补充性客户信息。更进一步，IRB 方法强调精确计算的重要性，以便保持银行的盈利能力。因此，新的IRB方法是一个重要选项，因为它允许进行定制，以适应不同情况的要求——这一点与固定的 标准化方法形成了鲜明对照，并帮助降低资本要求。

 

信用风险评级

在朝着满足Basel II资本充足率评估要求的目标迈进的过程中，金融机构可采取的先期步骤之一是实施一个信用风险评级模型。从概念上讲，信用评级的目的是通过剖面方法来评估的客户的信贷价值，以BNL为例，这种方法包括对企业的财务、利润及资本质量的分析；信用额度的评估；对企业所在市场的考虑；以及BNL客户经理对企业的定性判断。信用评级的优点在于改进信贷分配和预测违约情况、监视客户的信用风险概况、释放资源以及最大限度降低资本要求。

作为其信用风险评估流程的一部分，BNL决定启动内部评级系统的实施。由于Basel II非常重视质量控制要求，例如所采用的统计作业系统的健壮性，因而BNL求助于SAS来设计和实施新的信用风险管理策略。

选择SAS

SAS为BNL开发了一个信用数据仓库以及一个信用风险管理模型，前者用来存储有关贷款者的全面信息，后者用来帮助遵守Basel II的要求和提升BNL的竞争优势。该项目的目标是开发一种可靠的解决方案，用以评估客户（特别是公司客户）的违约概率并以评估结果为基础开发高级信用风险管理模型。

“为了开发可靠的行为‘评分’模型，我们必须处理大量的数据，”BNL信贷政策服务负责人Giovanni Parrillo解释说。“为帮助进行这项工作，我们选择了SAS解决方案，事实证明这些解决方案非常有用，特别是在建模阶段，因为它们允许我们在特定情况下对模型的具体要求和数据取样方法进行灵活的变更。”BNL使用SAS软件对数据进行分析，以更好地了解和定义预测变量，并简化对海量数据的管理。

实现合规的好处

SAS在风险管理、数据仓库构建和促进业务流程转变方面的专业知识帮助BNL通过信用评级来评估客户的违约概率，并确定哪些特征是预测性的（例如损益表、现金流、外部评级、年龄、工作经历），并可显示风险敞口计算结果，用以帮助风险管理和遵守Basel II最低要求中有关数据交付的所有要求。更进一步，IRB方法的引入也让负责信贷决策和规定价格的BNL管理层受益，因为在金融机构根据国际最佳实践来定义信用风险过程中，该方法有助于提高管理自主性。

BNL已经完成了IRB项目的第一部分，这部分工作与对客户业务的信用风险进行分析的初始阶段有关。BNL资产组合监视经理Giovanni Porcelli说：“SAS解决方案提供的自动化文档生成功能使我们能够对项目进行完善的备案：这是一个重要考虑，特别是在原型开发阶段，同时它也有助于我们的各个团队加强合作。”

“只要是涉及到统计模型的地方，” Porcelli继续说，“我们都不需要进行其他任何开发工作，因为SAS提供的解决方案已经足够用了。我还应当说SAS软件特别具有适应性；它允许我们在短短几天内执行主模型的多种变化形式，同时保持对我们开展的所有试验的跟踪。”

项目前瞻

目前BNL正在进行该项目第二阶段的开发工作，目标是加强其内部评级、将资产组合的风险概况汇报给银行管理层和董事会、改进信用风险定价流程和加强预算标准、通过比较各地区和行业部门间的业务质量来评估资产组合的质量，以及执行压力测试以评估资本充足率。

“到目前为止，我们已经开发出了信用风险测量基础模型，” Porcelli解释说。“但我们可能需要实施一个高级模型，以便将信贷违约时间条件以及描述我们资产组合的风险程度的其他所有参数也考虑进来。”（注：IRB方法可分解为允许银行在内部自行评估违约概率的“基础方法”和在对信用风险构成要素的内部评估中具有更高自由度的“高级方法”。）

Parrillo最后说：“由于SAS解决方案的灵活性，我们成功地全面满足了Basel II项目要求，并为项目后续阶段的实施奠定了坚实的基础。”同时，BNL希望与SAS继续保持成功的合作关系，以便在随后几年协调和实施其有关Basel II的计划。

提升竞争力

在SAS的帮助下，BNL在其有关遵守Basel II风险敏感性框架的工作上进展顺利，这给BNL带来了可观的节省。信用风险的揭示将更加准确和透明，使管理层能够根据经过改进和及时的信息进行战略决策。信贷政策和流程将更加有效和高效，数据质量也将得到改善。

当有关Basel II的规定颁布后，银行就必须遵守它们。所以对金融机构来说，迅速实施相关流程和及时遵守这些规定不仅有利，而且是迫在眉睫的任务。现在就行动起来可以让银行在竞争中取得领先地位。在这方面，BNL就是一个好榜样。

关于意大利国民劳动银行

意大利国民劳动银行（BNL）是一家领先的意大利银行集团，位居世界银行百强之列。意大利国民劳动银行于1998年实现私有化，目前在意大利主要城市拥有700多个分支机构。意大利劳动银行集团向零售、公司及公共管理行业的客户提供各种银行、金融和保险服务。2006年，意大利国民劳动银行被法国巴黎银行收购，成为其下属独立运营的机构。